اندیکاتورهای پیشرو

اندیکاتورهای پیشرو

اندیکاتورها ابزارهای تکنیکالی مهمی هستند که اکثر معامله‌گران حداقل یکی از آنها را در تحلیل‌های خود به کار می‌برند. یکی از رایج‌ترین اندیکاتورها که در بسیاری از سیستم‌های معاملاتی به کار می‌رود شاخص RSI است. در این مطلب به شرح کامل این اندیکاتور می‌پردازیم.

قبل از توضیح اندیکاتور RSI بهتر است ابتدا نکاتی کلی درباره اندیکاتورها ارائه دهیم.

تعریف اندیکاتور

اندیکاتور ابزاری آماری‌ست که با فرمولی خاص روی مولفه های قیمت، حجم یا هردو اعمال می‌گردد. این ابزار به تحلیلگر در تشخیص و تایید روندها ، قدرت آن‌ها و محل ورود یا خروج به معامله کمک می‌کند.
در واقع اندیکاتور هم مانند سایر ابزارهای تکنیکال، ابزاری برای مقایسه شرایط کنونی قیمت با گذشته‌ی آن است. اما به طور جزئی‌تر می‌توان سه کاربرد اصلی برای اندیکاتورها در نظر گرفت:

_پیش‌بینی: برخی از اندیکاتورها این امکان را دارند تا روند آینده را پیش‌بینی کنند.
_هشدار: برخی از اندیکاتورها سریع‌تر از سایر ابزارها تغییر روند یا شکست سطوح را هشدار می‌دهند.
_تایید: تایید روند جاری و تایید شکست سطوح از مهم‌ترین نتایج استفاده از اندیکاتورهاست.

تقسیم‌بندی اندیکاتورها

_اندیکاتورهای پسرو یا تاخیری

_ اندیکاتورهای پیشرو (که به آنها اسیلاتور یا نوسانگر هم می گویند)

_ اندیکاتورهای ترکیبی

اکنون که با کلیاتی درباره اندیکاتورها آشنا شدیم، به اندیکاتور محبوب RSI می‌پردازیم.

اندیکاتور RSI

RSI یک اندیکاتور پیشرو یا اسیلاتور می‌باشد که حروف آن مخفف Relative Strength Index و به معنای شاخص قدرت نسبی است.
RSI در سال ۱۹۷۸ توسط جرالد ولز وایلدر در کتاب (مفاهیم جدید در تحلیل تکنیکال) به انتشار درآمد.

این اسیلاتور به مقایسه وضعیت کنونی قیمت با قیمت‌های درون بازه انتخابی می‌پردازد. بازه زمانی پیش‌فرض RSI عدد 14 است و خط نوسانگر آن می‌تواند در بازه 0 تا 100 حرکت کند.

در این اندیکاتور دو محدوده مهم وجود دارد:

محدوده 0 تا 30، که به عنوان بیش‌فروش یا اشباع فروش از آن یاد می‌شود.

محدوده 70 تا 100، که بیش‌خرید یا اشباع خرید از آن یاد می‌شود.

نکته: اسیلاتورها چون دنبال کننده روند نیستند در هنگام اضافه شدن به نمودار، روی قیمت قرار نمی‌گیرند بلکه در کادری جدا در بالا یا پایین آن قرار می‌گیرند.

اسیلاتورها در کادری جدا از قیمت قرار می‌گیرند.

تکینیک های مورد استفاده در اندیکاتور RSI

1_ تکنیک خروج از ناحیه اشباع: خروج خط نوسانگیر از ناحیه اشباع فروش نشان دهنده برتری خریداران به فروشندگان و شروع حرکت صعودی است.

سهم از ناحیه اشباع فروش خارج شده و یک حرکت صعودی را آغاز کرده است.

همچنین خروج خط نوسانگیر از ناحیه اشباع خرید، نشاندهنده برتری فروشندگان به خریداران و شروع حرکت نزولی است.

سهم از ناحیه بیش‌خرید خارج شده و یک حرکت نزولی را آغاز کرده است.

2_ استفاده از ابزار کلاسیک: از آنجایی که تغییرات نوسانگر وابسته به تغییرات قیمت است، بنابراین می توان ابزارهای مختلف تکنیکال را بر روی نوسانگر هم استفاده کرد.

در این تصویر می‌بینیم که سهم، خط روند مقاومتی خود را شکسته و رو به بالا حرکت اندیکاتورهای پیشرو کرده است.

ب) خطوط حمایت و مقاومت ( عکس 5) (عکس 6)

سهم نسبت به مقاومت، واکنش نشان داده است.

سهم نسبت حمایت واکنش نشان داده است.

در این تصویر شاهدیم که قیمت به الگوی کف دو قلو در RSI واکنش نشان داده است.

3_ تکنیک بازه زمانی

در این تکنیک همزمان از چند RSI با بازه های زمانی مختلف استفاده می‌شود.

برای مثال: تحلیلگر تنها زمانی از سیگنال های (RSI (7 برای خرید استفاده اندیکاتورهای پیشرو میکند که (RSI (14 به وجود یک حرکت و روند صعودی تاکید داشته باشد.

در این تصویر از سه (RSI (7،14،28 استفاده شده است.

جمع بندی

برخی اندیکاتورها خیلی زود و غیرقابل پیش‌بینی و به صورت مکرر تغییر روند می‌دهند و اگر معامله گر بخواهد تنها با استفاده از اندیکاتور ها به معامله بپردازد باید هر روز و یا هر ساعت پوزیشن خرید و فروش صادر کند که این کار نه منطقی بنظر میرسد و نه کاربردی.

بنابراین اندیکاتورها به تنهایی نمی‌توانند علت ورود یا خروج ما به سهام مدنظر باشند. آن‌ها می‌توانند به عنوان یک دستیار در کنار سایر استراتژیهای معاملاتی عمل کنند.

*در تالیف این مقاله از دو کتاب تحلیل تکنیکال جان مورفی و تحلیل تکنیکال جامع امیر زنگنه به عنوان منبع، استفاده شده است.

برای آشنایی بیشتر با اندیکاتور‌ها و نحوه‌ی استفاده از آن‌ها می‌توانید به دوره‌ی تحلیل تکنیکال کلاسیک مراجعه کنید.

آموزش بورسی تکنیکال اندیکاتورها (اندیکاتورهاي پیش رو و دنبال گر)

اکوبورس: اندیکاتور پیشرو leading از قیمت جلوتر حرکت می کند و در واقع سعی دارد به نوعی آن را پیش بینی کند.

به گزارش اکوبورس، اندیکاتور دنباله رو lagging همواره نتایج خود را راجع به قیمتهاي قبلی ارائه می دهد که آنرا به نوعی اندیکاتور تائیدي تبدیل کرده است.

اندیکاتورهاي پیشرو در زمانهاي وجود روند افقی بازار داراي ارزش بیشتر و اندیکاتورهاي دنباله رو در زمانهاي وجود روند اندیکاتورهای پیشرو صعودي یا نزولی قیمت مورد استفاده بیشتري هستند.

نوسانگرنماها (Oscillators ) اندیکاتورهاي پیش رو هستند.

اندیکاتورهاي روندي (Indicators Trend ) اندیکاتورهاي دنبال گر هستند.

در استفاده از اندیکاتورهاي پیشرو منفعت زیادي وجود دارد. اولین نشانه ها ورود و خروج سود اصلی است. اندیکاتورهاي پیشرو سیگنالهاي زیادي ایجاد می کنند و به بسیاري از موقعیتها اجازه معامله می دهند.

سیگنالهاي اولیه از قبل، علیه قدرت و یا ضعف احتمالی اخطار می دهند. بعلت اینکه آنها سیگنالهاي زیادي تولید می کنند، اندیکاتورهاي پیشرو در بازارهاي معاملاتی بهترین عملکرد را دارا هستند. این اندیکاتورها می توانند در بازارهاي معاملاتی استفاده شوند اما معمولاً با یک روند عمده و نه علیه آن.

در یک بازار صعود کننده بهترین کاربردشان کمک به تشخیص و فهم شرایط فروش بیش از حد هیجانی براي موقعیت هاي خرید است.

در بازاري با روند نزولی، این اندیکاتورها براي کمک به تشخیص موقعیتها و شرایط خرید هیجانی براي فروش موقعیتها بکار می روند. با نشانه هاي اولیه اي که در پی بازگشت هاي بالاتر می آیند و یا بازگشت هاي بالاتر در پی ریسک بزرگتر می آیند. سیگنالهاي بیشتر و زودتر بمعنی این است که شانس سیگنالهاي غلط و ناموفق افزایش یافته است.

یک اندیکاتور پیش رو سیگنال خرید یا فروش را قبل از شکل گیري روند به ما می دهد و ممکن است حاوي سیگنالهاي اشتباه باشند .

اندیکاتورهای دنبال گر بعد از وقوع روند به ما خبر می دهد که از خواب بلند شو که روند آغاز شده است .
این اندیکاتورها روند را پس از وقوع آن تشخیص می دهند ، به قیمت این تاخیر امکان اشتباه در آنها کمتر است.

اندیکاتور هاي روندي یا دنبال گر روند ، عملکرد قیمتها را دنبال می کنند و عموماً بعنوان اندیکاتورهاي تعقیب کننده روند شناخته شده اند. بندرت این اندیکاتورها منجر به هدایت قیمت اوراق بهادار می شوند.

اندیکاتورهاي پیرو زمانیکه بازارها و یا اوراق بهادار روندهاي قدرتمند را بهبود می بخشند مورد استفاده قرار می گیرند. آنها بمنظور جذب و نگه داشتن معامله گران در مدتی که روند کامل و بی عیب است طراحی شده اند.

این اندیکاتورها در معاملات و یا بازارهاي کم نوسان موثر نیستند. اگر در بازار کم نوسان استفاده شوند، این اندیکاتورها منجر به نشانه ها (سیگنالهاي) غلط و اشتباه می شوند. رایج ترین اندیکاتورهاي تعقیب کننده روند
شامل میانگین هاي متحرك (نمایی، ساده، وزنی و متغیر) و MACD هستند.

آموزش بورسی تکنیکال اندیکاتورها و شاخص ها (واگرایی مثبت و منفی)

اکوبورس: دایورجنس یا واگرائی به حالتی اطلاق می شود که حرکت قیمت و حرکت اندیکاتور در دو جهت مختلف است (یعنی قیمت و اندیکاتور با یکدیگر هم جهت یا همگرا نیستند ) و این دو منحنی از یکدیگر دور می شوند که این سیگنال یا همان نشانه اي است که بر تضعیف روند بازار دلالت می کند.

آموزش بورسی تکنیکال اندیکاتورها و شاخص ها (اسیلاتور RSI)

اکوبورس: از محبوبترین اندیکاتورهاي تکنیکی در بین اکثر تحلیلگران است و از این رو شاخص قدرت نسبی نام گرفته که قدرت تغییرات قیمتهاي اخیر بسته شدن را با مقادیر پیشینی از دوره هاي قبلی اندازه گرفته و آن را تبدیل به عددي میکند که همواره بین 0 و 100 است.

آموزش بورسی تکنیکال اندیکاتورها و شاخص ها (میانگین جهت یاب)

اکوبورس: اندیکاتوري است که براي تشخیص قدرت بازار به کار میرود.

آموزش بورسی تکنیکال اندیکاتورها (میانگین متحرك نمایی)

اکوبورس: تحلیلگران تکنیکال براي کاستن اندیکاتورهای پیشرو تاخیر نمودار میانگین متحرك ساده ، اغلب از میانگین هاي متحرك نمایی استفاده می کنند.این میانگین ها با تاکید بیشتر بر قیمت هاي اخیر، این تاخیر را کاهش می دهند.

آموزش بورسی تشخیص نواحی مقاومت و حمایت میانگین متحرك

اکوبورس: یکی دیگر از کاربرد هاي میانگین متحرك اندیکاتورهای پیشرو ، شناسایی ترازهاي مقاومت و حمایت است. شما میتوانید از میانگین متحرك ها بعنوان حمایت ها و مقاومت های داینامیک (پویا) استفاده کنید

اندیکاتورها یا نشانگرها

احسان حاجی
تعریف اندیکاتور: به ابزارهایی گفته می‌شود که با گرفتن یک سری اطلاعات از نمودار و نوع حرکت قیمت از لحظه جاری به ما قبل اندیکاتورهای پیشرو آن و قراردادن آنها در یک فرمول خاص، خروجی‌هایی را به معامله‌گر ارائه می‌کند که می‌تواند به عنوان راهنما نوع حرکت نمودار در آینده و مسیر این حرکت را به نوعی پیش‌بینی نماید.

تعریف اندیکاتور: به ابزارهایی گفته می‌شود که با گرفتن یک سری اطلاعات از نمودار و نوع حرکت قیمت از لحظه جاری به ما قبل آن و قراردادن آنها در یک فرمول خاص، خروجی‌هایی را به معامله‌گر ارائه می‌کند که می‌تواند به عنوان راهنما نوع حرکت نمودار در آینده و مسیر این حرکت را به نوعی پیش‌بینی نماید.

استفاده از اندیکاتورها به‌طور معمول به منظور فیلترکردن یا تاییدکردن سیگنال‌هایی است که مستقیما از مشاهده الگوهای نمودار به دست آمده‌اند. اندیکاتورها به دلیل اینکه یک سیستم معامله نیستند به تنهایی مفید نخواهند اندیکاتورهای پیشرو بود. تعداد زیادی از تریدرها سرمایه خود را به دلیل دنبال کردن صرف اندیکاتورها و عدم توجه به سایر جوانب تحلیل از دست می‌دهند.

اندیکاتورها به دو دسته تقسیم می‌شوند:

۱- Laging یا تاخیری: این اندیکاتورها در روندهای بلندمدت بهترین قابلیت را دارند و در کوتاه‌مدت اخطارهای تغییرات قیمت را نمی‌دهند و صرفا به ما نشان می‌دهند که قیمت در روند صعودی یا روند نزولی قرار دارد.

اندیکاتورهای دنباله‌رو، روند اخطارهای خرید و فروش را دیر صادر می‌کنند، ولی با عدم توجه به تغییر جهت‌های مقطعی و کوتاه‌مدت ریسک معامله‌گر را کمتر کرده و او را در سمتی که بازار قرار دارد، نگه می‌دارند.

۲- Leading یا پیشرو: این نوع از اندیکاتورها برای پیش‌بینی سریع‌تر نرخ‌ها و تغییر جهت‌هایی که بعدا انجام خواهد شد به شما بیشتر کمک می‌کنند.

اندیکاتورهای پیشرو اساسا وظیفه اندازه‌گیری مقدار خریدها و فروش‌های هیجانی یک جفت ارز را داراهستند و با فرض اینکه یک اندیکاتورهای پیشرو جفت ارز در این مناطق قصد تغییر در مسیر حرکتی خود را دارد استفاده از اندیکاتورهای پیشرو یک اولویت است.

نکته بسیار مهمی که گاه تحلیلگران مبتدی را دچار اشتباه می‌کند این است که اندیکاتورهای پیشرو صرفا در بازار‌های رو به جلو یا ساید کارآیی داشته و قابل اعتماد هستند. در فواصلی از بازار که قیمت یک سقف و کف فرضی را برای خود در نظر گرفته و در این محدوده حرکت می‌کند این نوع از نشانگر‌ها زمان‌های نزدیک شدن به این سقف و کف یا به عبارتی نقاط اشباع خرید یا اشباع فروش را هشدار می‌دهند.محدوده اشباع خرید محدوده ای است که قیمت به حداکثر خود رسیده، خرید‌های بیش از اندازه صورت گرفته، قیمت گران شده و هر لحظه امکان ریزش وجود اندیکاتورهای پیشرو دارد.

محدوده اشباع فروش محدوده ای است که قیمت به حداقل خود رسیده، فروش‌های بیش از اندازه صورت گرفته، قیمت بسیار ارزان شده و هر لحظه امکان خیز و افزایش وجود دارد.

اندیکاتور یک محاسبه ریاضی است که می‌تواند برای قیمت یا حجم یک جفت ارز به کار برده شود. اندیکاتورها بر روی نمودار یا در پنجره جداگانه در زیر نمودار رسم شده و برای پیش‌بینی تغییرات آینده در قیمت استفاده می‌شوند.

شروع سرمایه‌گذاری در سهام – قسمت سی ام

مقدمه
تحلیل تکنیکال زمانی به‌خوبی عمل می‌کند که از ابزارهای مناسب استفاده شود. یکی از مهم‌ترین ابزارهای تحلیل تکنیکال،‌ اندیکاتورها هستند. برای استفاده از اندیکاتورها باید از نرم‌افزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کرد.

اندیکاتور چیست؟
همان‌طور که گفته شد در تحلیل تکنیکال از نمودار قیمت سهم استفاده می‌شود. نمودار قیمت سهم از دو مؤلفه قیمت و زمان تشکیل شده ‌است؛ می‌توان با کمک داده‌های نمودار و با استفاده از فرمول‌های ریاضی یا آماری،‌ نماگرهای جدید را خلق کرد. به‌بیان‌دیگر،‌ اندیکاتورها نماگرهایی هستند که با استفاده از محاسبات ریاضی بر روی قیمت سهم و حجم معاملات آن، اطلاعات بسیار خوبی در مورد آن سهم ارائه می‌دهند. مواردی که به کمک اندیکاتورها بیان می‌شود،‌ شامل شتاب قیمتی، روند حرکتی و… است. به‌عنوان‌مثال می‌توان با استفاده از محاسبه میانگین‌های روزانه قیمت، یک نماگر از میانگین‌های قیمت ۵ روز اخیر ساخت. این نماگر درواقع اندیکاتور میانگین ۵ روزه قیمت است.

اندیکاتورها چه انواعی دارند؟
به‌طورکلی اندیکاتورها را می‌توان به دو دسته اصلی تقسیم‌بندی کرد:

اندیکاتور دنباله‌رو
(Laging)
این اندیکاتورها در روندهای بلندمدت بهترین کاربرد را دارند و در کوتاه‌مدت هشدارهای تغییرات قیمت را نمی‌دهند و صرفاً به ما نشان می‌دهند که قیمت در روند صعودی یا روند نزولی قرار دارد. اندیکاتورهای دنباله‌رو یا اندیکاتورهای تعقیب روند، روند اخطارهای خریدوفروش را دیر صادر می‌کنند، ولی با عدم توجه به تغییر جهت‌های مقطعی و کوتاه‌مدت، ریسک معامله‌گر را کمتر می‌کند.

اندیکاتور پیشرو
(Leading)
این نوع از اندیکاتورها برای پیش‌بینی سریع‌تر نرخ‌ها و تغییر جهت‌هایی که بعداً انجام خواهد شد کمک می‌کنند. اندیکاتورهای پیشرو اساساً وظیفه اندازه‌گیری مقدار خریدها و فروش‌های هیجانی مثلاً یک جفت ارز را دارا هستند و با فرض اندیکاتورهای پیشرو اینکه یک جفت ارز در این مناطق قصد تغییر در مسیر حرکتی خود را دارد استفاده از اندیکاتورهای پیشرو می‌توانند این تغییر جهت را هشدار دهند.
اندیکاتورهای پیشرو به‌طورمعمول همراه با نوسانات قیمت و اندیکاتورهای دنباله‌رو معمولاً با تأخیر، پس از حرکت قیمت و جابجایی بازار، هشدار و پیش‌بینی لازم را اعلام می‌کنند.

اندیکاتور‌ها در دسته‌بندی‌های دیگر
هر اندیکاتور تحلیل تکنیکال اطلاعات خاصی را ارائه می‌دهد. هر فرد با توجه به نحوه خریدوفروش شخصی که دارد جذب تعدادی از اندیکاتورها می‌شود. البته باید به این نکته توجه داشت که نقطه‌ضعف اندیکاتورها، گذشته‌نگر بودن آن‌ها است چراکه در ساخت اندیکاتورها اندیکاتورهای پیشرو از داده‌های تاریخی استفاده می‌شود. اندیکاتورها را می‌توان در تقسیم‌بندی دیگری به‌صورت زیر ارائه کرد:

اندیکاتورهای روندی
(Trending Indicators)
اندیکاتورهای روندی،‌ همان‌طور که از اسم آن مشخص است،‌ روند بازار یا جهت بازار را نشان می‌دهند و این روند می‌تواند افزایشی، کاهشی یا خنثی باشد. میانگین‌های متحرک (Moving average) و بولینگر باند (Bollinger (bands از دیگر اندیکاتورهای روندی هستند.

اسیلاتورها
(Oscillators)
اسیلاتورها یا نوسانگرها به مجموعه‌ای از اندیکاتورها اطلاق می‌شود که هدفشان درک و سنجش میزان هیجان خریداران و فروشندگان است. در حقیقت اسیلاتورها سعی دارند دماسنج هیجانات خریداران و فروشندگان فعال در سهام باشند و ما را از میزان هیجان خریدوفروش حاضر در معاملات آگاه کنند. اسیلاتورها هم‌جهت با نوسان قیمت، بالا و پایین می‌روند.

اندیکاتورهای بر مبنای حجم (Volume)
دسته‌ای از اندیکاتورها هستند که حجم و ارزش معاملات را نیز مورد آنالیز قرار می‌دهند، مثلاً در روندهای صعودی افزایش قیمت و افزایش حجم معاملات نشانه استحکام روند است و در مقابل، افزایش قیمت و کاهش حجم نشانه واگرایی و ضعف روند و برگشت احتمالی قیمت است.
در برخی برنامه‌های تحلیل تکنیکال انواع دیگری از اندیکاتورها وجود دارد و یا افراد می‌توانند اندیکاتور مدنظر خود را بسازند، اندیکاتور بیل ویلیامز (Bill wiliams) از این‌گونه اندیکاتورهای پیشرو است.‌ اندیکاتور بیل ویلیامز مجموعه‌ای از اندیکاتورهایی است که وی خالق آن‌ها بوده است و درصدد استفاده از کاربرد اندیکاتورها برای روانشناسی بازار است.